本文力求解释 坎蒂隆效应 以及以前所有款项的自然不公平现象如何始终创造了一个世界，在这个世界中，特权阶层很少可以利用特权阶层中的许多特权。我们探索比特币作为世界上最公平的货币如何减轻“坎蒂隆效应”的普遍性，并为所有人创造一个更公平，更公平和繁荣的世界. 什么是坎蒂隆效应? “坎蒂隆效应是指货币供应量变化引起的相对价格变化。相对价格发生变化是因为货币供应量的变化具有特定的注入点，因此具有贯穿经济的特定流动路径。新的货币供应的第一个接收者处于可以在价格上涨之前花费额外美元的便利位置。但是最后一位排队的人在价格上涨之后就可以得到新的份额。” NicolásCachanosky，美国经济研究所（AIER） 我们在2008年和2020年看到了坎蒂隆效应，当时银行和其他公司获得了纾困以避免破产的援助。这些实际案例研究证明了直接与华尔街和美联储建立联系的有效性。只有最接近控制货币供应量的人才能从每次经济衰退中受益，而许多中下阶层则没有. 今天，在美国正在讨论的近期刺激计划中可以很容易地看到这一点。尽管参议员们争相讨论了数月来市民所能得到的钱，但除了两党的，沉默寡言的共识外，数十亿美元的新资金将用来支持法案直接规定的目的之外的大规模组织和利益。. 坎蒂隆效应遍布世界. 金钱从来不公平 金钱的中立性意味着金钱不是在人口中平均或公平地创造和分配的。金钱创造存在着内在的不公平，金钱创造越容易，对那些没有权力并无法获得某些联系的人来说越不公平。. 坦率地说，与货币打印机的距离越来越近，可以促进生活的进步。当人们谈论制度化时，他们真正指的是当今与印钞机越来越近的规则。. 在未经训练的人看来，美国看起来就像是繁荣的土地，但是一旦盲目者被解除，现实表明它只是最靠近印钞机的土地。. 如果进一步缩小，很明显，与其他处于类似位置但未直接获得美元的人相比，居住在美国并直接获得美元的每个人本来都处于特权位置。这会扩大到真正接近打印机的精英阶层，而缩小到穷人. Cantillon效应不仅适用于法定货币，还适用于贵金属. 历史上，贵金属（主要是黄金和白银）一直是人类可以利用的最好的货币产品。不幸的是，正常运行的贵金属经济所需的开采，保管和验证流程为机会丰富的中央操作员从特权位置中受益创造了弱点。. 这 西班牙价格革命 由美国新发现的黄金和白银的开采造成的破坏在欧洲造成了严重破坏，可以说结束了文艺复兴时期的空前增长。西班牙皇室从新发现的金币中获得收益，而欧洲各地的人们发现其黄金和白银的购买力正在下降. 历史充斥着贬值，硬币夹和其他违反贵金属系统公平性的情况。最终，贵金属无法扩展到数字化全球世界，以及无法防御集中化，没收和新发现的供应，导致引入了当今我们所使用的更加不公平的法定货币体系. 输入比特币 2009年1月3日，中本聪（Satoshi Nakomoto）挖出了比特币区块链的第一块，上面写着“时代周三2009年1月3日总理临近银行第二轮救助”的消息-当天早上，《伦敦时报》的标题。这不仅是中本聪关于他们打算创造更公平货币的意图的信息，而且它有效地加盖了时间戳并证明了比特币的公平发行。. 比特币起源（第一个）块的原始十六进制可视化. 来源. 由于中本聪的刻意行动以及比特币的未经许可，免费和开源的性质，比特币是第一个真正的中立货币。比特币消除了以前所有款项固有的不公平性，以及消除了使用第三方信任比特币的任何需求. 比特币调整激励措施 坎蒂隆效应2.0（Cantillon Effect 2.0）由比特币（Bitcoin）推向世界。在比特币世界中，只有获得真理的人才能获得特权，地位和地域的奖励，而不是因特权，地位和地域而获得奖励. “获取比特币的唯一方法是从他人那里获取比特币，您几乎无法窃取比特币，您必须提供有价值的东西，而其他人则必须乐于放弃他们的比特币。我认为这一点不能过分夸大。从全球市场中获取价值除了生产之外别无其他方法，我认为这对社会来说是巨大的变化。” 天鹅比特币（Swan Bitcoin）的工程师吉吉（Gigi）（比特币的性质，“比特币杂志播客”）. 向比特币标准的过渡是对真理和现实的觉醒. 比特币消除了机构对抗市场的能力，因为如果没有大量的开采能量，就无法凭空创造比特币。创造超过2100万比特币是不可能的，因为2100万的供应上限是由独立节点的分布式网络强制实施的。比特币历史上首次为个人提供了准确进行经济计算的手段. 比特币利用暴力获取价值的可扩展性大大降低. 由于比特币可以轻松保管和验证自己的比特币，因此比特币用户不再需要依靠中央机构来持有自己的财富。由于密钥的这种分布以及无法在没有实际控制比特币私钥（支出密钥）的情况下无法移动硬币的事实，审查员或小偷现在必须从密钥持有者到密钥持有者，并勒索每个单独的密钥. 我们看到技术从根本上改变了暴力逻辑。政府可以简单地冻结一个人的银行帐户的日子已经一去不复返了。勒索和控制人口财富所增加的成本，是当今世界组织方式的根本转变. 最近的比特币杂志文章“主​​权公司论文”深入讨论了比特币为个人和公司提供的防御能力。 透明的未来带来更多机会 我们所有人都非常清楚封闭和集中化的货币体系会导致什么，因为我们每天都在经历它。集中化当然有其用例，但在缺乏对个人劳动的稀释性承担责任的情况下就没有。一无所有赚钱继续困扰着一个人的生产力和取得成功的能力. 使用比特币，问责制由个人承担，而不是由机构承担，也不是由任命的官僚机构负责，而这些官僚机构与大多数人所处的现实状况相去甚远。很少有人了解货币的创造方式以及美联储分支机构中的州长如何决定“可接受的”通胀率。通胀过高多少，通胀过低多少？菲亚特变得更喜欢即兴表演而不是实际科学。当当权者认为有必要时，规则就被打破了，而各国公民却没有为自己的货币利益做最好的选择的发言权. 相反，比特币的共识规则没有改变，其代码在世界一流的同行评审中的升级非常缓慢。与您的iPhone相比，iPhone如果不进行升级就会崩溃，而比特币升级是可选的，用户自愿选择加入。比特币网络的共识远胜于民主。它并不试图为了支持寻租或寄生而脱离生产性。它继续激励着所有参与者的最佳结果，特别是当这意味着为了获得更多比特币而迫使个人提高生产效率时. 在比特币存在的最近12年中，很难找到尚未听说过数字货币的人。但是，直到现在，人们还是非常好奇地发现了货币的真正含义，货币的产生方式，在整个历史中如何使用货币，成功地制造货币或价值存储与不货币的原因。如今，比特币已成为病毒式的橙色药丸，唤醒了世界我们当前的货币体系及其对我们日常生活的影响. 在一个以比特币为基础的世界中，而不是一个不公平地为那些拥有正确社会地位和杠杆作用的人带来利益的世界，创造价值的是人们创造的价值；那些更接近真相的人. 最终，比特币使个人能够选择退出并在现有控制结构之外进行构建。这些好处得不到同样的体验。采用者越早，获得的奖励就越多，因为它应该在一个真正公平的系统之内。比特币奖励好奇. 我们都在最应得的时候找到了比特币。有些人真的很早就持有比特币，但不再参与该领域。有些人必须尽早进行发现比特币的艰巨旅程，才能在释放巨大价值之前兑现他们的头寸-不仅是用比特币的价格，而且还要释放那些并非最理想的生产者的真正潜力情况。比特币通过具有互联网连接的任何人都可以访问而改变了这一点。随着互联网的引入和信息的获取，比特币将在继续暴露集中式银行网络的不透明做法方面发挥类似的作用。. 透明的未来带来更多机会。如果没有真正的特权就拥有真正的金钱，世界将会发生什么? 欢迎来到比特币复兴! 特别感谢Gigi的启发和周到的编辑.

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寻找比特币叙事的根源 如果要了解比特币的飞速增长，我们必须回到2008年。毕竟，按市值计算的全球最大加密货币是全球金融危机（GFC）的产物. 雷曼兄弟（Lehman Brothers）破产后，全球许多银行和金融机构紧随其后。全世界的政府很快都介入了，向他们伸出援手。雷曼破产倒闭三天后，美国财政部长汉克·保尔森（Hank Paulson）和美联储主席本·伯南克（Ben Bernanke）去找了乔治·W·布什总统和他，“我们需要一万亿美元现金，而我们需要五点钟，” 前高盛投资银行家，唐纳德·特朗普总统顾问史蒂夫·班农（Steve Bannon）于2018年召回. 布什耸了耸肩，鲍尔森和伯南克前往国会后，他们再次呼吁：“如果到今天我们还没有一万亿美元，美国的金融体系将在72小时内崩溃。世界金融体系将在两周内崩溃，并且将出现全球无政府状态。”. 尽管全球金融体系并未陷入深渊，但在依靠信任的货币体系中，信任已经丧失. 罗伯特·希勒, 在2013年被提名为诺贝尔奖得主时，他指出，围绕金融危机的经历使比特币的叙述难以为继： 他说：“我认为叙事对于比特币和其他加密货币的普及非常重要。” “比特币成功的部分原因是，它陷入了无政府主义的叙事中，政府是不必要的和不可信任的。它激发了一种叙事，即年轻人建立了政府无法承受的金融机构。那是一个有力的叙述。” 快进十年-欢迎来到“直升机钱”，消极利益和巨额债务的世界. 尽管美国和欧盟经济体已经走出困境了一段时间，但美联储和欧洲中央银行（ECB）都无法阻止他们沉迷于扩张性货币政策. 随后，COVID-19到来，给美联储和欧洲央行施加压力，要求他们再次开放金融闸门。随着美国政府向其公民分发1200美元的刺激性支票，米尔顿·弗里德曼（Milton Friedman）的“直升机钱成为现实. 俗话说，弗里德曼有足够的先见之明，知道“没有免费的午餐之类的东西”。 2020年，美国债务与GDP的比率飙升至前所未有的水平. 通过通货紧缩国债 随着现代货币理论（MMT）的流行，许多经济学家认为庞大的政府债务不是问题。然而，在某个时刻，清算的日子到了。截至目前， 三种主要方式 对于政府而言，根据Winklevoss Capital的债务处理：“他们可以选择（i）不偿还部分债务（即“严重违约”），（ii）采取紧缩措施以希望获得预算盈余，或者（iii）降低因通货膨胀而欠的债务的价值（即“软违约”）。” 与超过 所有美元的五分之一 在2020年印刷发行时，美国政府选择了“软违约”的道路。愤世嫉俗的人可能会指出，COVID-19甚至为美国政府提供了印钞的崇高借口；从而减轻其债务负担. 尽管我们目睹了各个领域的通货膨胀（包括股票价格和房地产），但实际通货膨胀率（由CPI衡量）仍然很低。然而，只要有更多的钱注入系统，通货膨胀就不会简单地发生。这 货币流通速度 重要的. 为了提高货币的流通速度，人们需要停止ho积金钱并花钱。这可能是自愿发生的，也可能是由于信任的崩溃而发生的。前一种情况可能是在病毒被击败时发生的，而后一种情况可能是如果人们对政府和未来的信心都崩溃了，就像魏玛共和国的倒闭一样. 潘多拉盒装的中央银行数字货币 但是，还有第三种方式伪装成 哥伦比亚广播公司. 该缩写掩盖了欧洲央行的灵丹妙药：以数字欧元形式存在的央行数字货币. 数字欧元无非就是现金。您无需在钱包中携带，而是在欧洲央行拥有自己的帐户。鉴于数字欧元提议使用区块链技术，这听起来很诱人. 然而，途中还有几个危险信号。其中一位指出 约格·克雷默（JörgKrämer）, 德国商业银行首席经济学家，他指出，这将不必要地“使国家变得更强大而又不损害其公民”。 公民监视的潜力越来越大，这说明了中国政府尝试数字人民币的吸引力。可以通过区块链分类账追踪任何交易. 进一步, 比尔·坎贝尔, DoubleLine的投资组合经理强调了CBDC的另一个令人困扰的方面：“有了CBDC，中央银行将拥有必要的管道直接将数字货币交付到个人的银行帐户，可以通过借记卡消费。这种机制可以为消费者经济打开真正的流动性闸门，并加快通货膨胀率。” 但是也许这个假设说明了数字欧元最令人不安的方面： 假设数字欧元逐渐取代现金，就不可能逃避负利率。人们不愿看到自己的存款减少，他们会停止ho积金钱，寻找安全的港湾，而且还会增加消费。这将不可避免地提高货币流通速度，从而提高通货膨胀率. 数字黄金的魅力：富足时代的稀缺 过去遇到这种情况时，人们一直在寻找安全港。他们通常在黄金中找到它们。然而，随着一切都数字化，黄金找到其数字等同物只是时间问题. 比特币希望成为那样-至少，这就是加密社区所希望的. 杰出作家 尼尔·弗格森（Niall Ferguson） 简洁地捕获了比特币的吸引力：“比特币是唯一内置了稀缺性的数字资产或令牌。比特币是个例外。” 尽管 黄金的供应 […]

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随着政府寻求加密后门，比特币变得至关重要 在YouTube上观看此视频 2020年11月6日，欧盟理事会发布了“理事会关于加密的决议草案.该文件应作为最终文本的先驱，该最终文本将于11月19日提交给理事会，以供可能的法律采用。它着重强调了总体上对数据加密的支持，但也指出了加密技术给想要访问犯罪分子通讯的调查员带来的挑战.  报告指出：“欧盟完全支持强加密技术的开发，实施和使用。” “但是，在某些情况下，加密使得在获取电子证据的框架内对通信内容的分析极具挑战性或几乎不可能，尽管事实上访问此类数据是合法的。” 它继续呼吁在通信加密和对该通信的合法访问之间实现“更好的平衡”，既要确保继续实施强大的加密技术，又要确保“主管当局必须能够以合法且有针对性的方式访问数据。 ” 寻求平衡的呼吁为世界各地的隐私和加密倡导者发出了警示。值得注意的是，奥地利出版物的报告 FM4广播 将其错误地标记为“欧盟禁止加密”，其中包括要求WhatsApp和Signal之类的平台创建主密钥，以允许对其端到端（E2E）加密聊天进行监​​视. 自然，注重隐私的比特币社区 表示关注 关于任何旨在削弱加密的解决方案。尽管此特定决议草案并未明确要求加密后门或漏洞，但它为考虑监管机构在推动允许未经监控的通信的技术方面的作用提供了机会. “没有平衡的东西，要么是加密的，要么就没有加密，”该公司首席战略官亚历克斯·加德斯坦（Alex Galdstein）说。 人权基金会, 在接受《比特币》杂志采访时“因此，我们不希望达到平衡。我们需要强加密。当政府说要平衡时，他们就承认他们担心人们使用无法控制的加密来处理事情。” 尽管担心政府会提出加密后门的想法，但在这种情况下，格拉德斯坦指出，我们“与欧盟通过的强制执行某种后门进入设备的实际法律相距甚远。”而且，一般而言，建立这些后门的想法需要技术行业实施这种加密的合作，这似乎也不太可能. 格拉德斯坦说：“他们想要一个我认为不会得到的软件后门。” “目前尚不清楚科技公司是否会破坏其价值主张，并公开让政府了解每个人的信息……即使在世界上最专制的地方，科技公司也希望某种独立性。” 最终，这强调了信号和比特币等技术的重要性和力量。政府可以寻求授权加密后门或与技术创建者合作，但是如果没有私钥，他们将无法访问加密数据. Gladstein解释说：“我认为我们应该关注这样的说法，但我们应该相信这项技术可以抵制很多这样的说法。” “比特币将……将使我们拥有这个令人难以置信的工具，该工具能够真正倒退，并使我们能够拥有密码朋克梦dream以求的数字现金。对于不断增加的监视状态，这可能是一种非常强大的防护剂。” Gladstein鼓励我们中那些可以充分利用Signal和Bitcoin这样的加密技术的人们，并尽可能地支持使这些技术成为可能的组织。虽然那些生活在民主国家的人仍然有机会推迟决议草案，但那些生活在独裁统治下的地区的人只能依靠这些技术作为最后的手段。. “我认为我们需要利用我们在这些国内社会中仍然拥有的一些权利和自由：让这些公司尽我们所能推动技术发展，向法院施加压力，为将保护人权的民间社会组织提供资金。我们同时知道地球上大多数人没有这些特权，”格拉德斯坦说。他们唯一的希望就是技术。如果您生活在专政中，那么您唯一的希望就是技术。” 收听比特币杂志接受Alex Gladstein采访时有关面对政府监督的加密的重要性： 苹果 Spotify 谷歌 灰蒙蒙 利比森

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随着比特币受欢迎程度的增长，越来越多的企业开始接受它作为付款方式。与任何金融资产一样，接受度的提高与欺诈攻击的增加相伴而生。尽管比特币的设计旨在使交易得到公开验证，但比特币生态系统将始终见证将双重支出作为网络欺诈行为的主要方式的尝试。犯罪分子希望a）在商店消费硬币，同时b）将硬币转移到自己的钱包中，从而有效地撤销付款并欺骗商人. 欺诈类型 欺诈者为此目的采用了广泛的策略. 在“竞赛攻击”变体中，它们将两个冲突的交易快速连续地发送到网络中，旨在仅确认钱包转移。为了确保这一点，犯罪分子经常使用许多钱包中都有的“按费用替换”（RBF）选项。在这里，与商家付款相关的费用被设置得足够低，以阻止矿工验证这些交易。几分钟后，将收款人地址更改为自己的钱包地址即可取消待处理的付款. 犯罪者还会进行“芬尼攻击”，即将付款交易直接发送到零售商的节点，同时在整个网络中广播钱包转账。此技术还增加了取消付款的机会。其他策略包括“ Vector76攻击”（以上两种类型的组合）. 不幸的是，平均需要10分钟才能确认比特币交易不是两次支出。快速付款的商户（例如自动柜员机，自动售货机，快速服务的餐馆）无力等待已确认的付款。因此，他们会遭受欺诈的风险，因为在受害者意识到付款已取消之前，商品易手. 然后还有其他威胁媒介（例如“叉子攻击”），即使确认付款后，卖家也可能受到欺骗，从而甚至损害了低薪商人。 （叉子创建了区块链的替代版本，这两个品种同时在网络的不同部分上运行。） 在“替代历史记录攻击”中，违规者在私下开采另一个叉子（包括欺诈性支出）的同时提交付款。零售商在等待n次确认并认可付款时，犯罪分子试图对n个以上的区块进行处理，以释放叉子并重新获得硬币。成功执行上述操作需要欺诈者拥有相对较高的哈希率（每秒执行的计算数量）的系统。从设计上讲，哈希率要求意味着比特币网络严重抑制了这种欺诈行为. “多数攻击”是上述攻击的增强版本，犯罪分子控制着超过50％的网络哈希率（比特币实际上是不可能的）。在这种情况下，可以保证双花会成功。没有任何确认可以阻止此攻击。但是，等待多次确认会增加此类威胁向量的资源成本，从而阻止欺诈者. 为了保护消费者不必承担欺诈事件的成本，越来越需要找到可扩展且切合实际的部署措施. 欺诈分析解决方案 一种这样的方法可能是包括一层实时欺诈分析解决方案，作为网络中的“观察者节点”。这些可以通过在交易中运行机器学习模型来警告供应商有风险的付款。这些模型可以计算欺诈者在试图取消付款和双倍支出的情况下的潜在利润，从而得出任何付款都是欺诈性的可能性. 托管在商家应用程序/网站上的API可以读取发起付款的机器的处理能力，从而检查潜在的哈希率。这样的模型还可以建议卖方在批准付款之前应等待的确认数量（使用诸如消费者与网络哈希率之类的功能）. 另外，可以为每个消费者计算“信誉分数”。除IP地址，设备详细信息等之外，捕获行为生物特征（例如键入样式）的API还可用于将付款聚类为同质的杂物，因此很有可能来自同一用户. 比特币的公共交易日志泄露了大量有关用户个人资料的信息。 “网络算法”可以使用此数据链接不同的钱包地址，从而掩盖协同攻击。因此，即使对于钱包集群，我们也可以得出这样的分数。这可以使我们能够在系统内实施问责措施（例如，黑名单链接的钱包地址和IP）. “声誉分数”在分叉攻击的情况下可能会特别有用，因为付款可能会被取消，而与确认的数量无关. 需要注意的是，与任何分析模型一样，显然存在将真实付款错误归类为两次支出尝试的风险。因此，商家需要能够选择自己的风险偏好并决定模型警报的“严重性阈值”，超过该阈值，他们可能希望拒绝可疑付款。将预期的欺诈损失节省的收益与潜在收入损失的成本（由于真实付款的减少而产生的收益）进行比较，可以为该领域提供指导。可以向零售商收取使用模型建议的费用，该费用可以通过自动跟踪模型性能来动态计算. 商家意识 商家教育可以作为降低欺诈风险的另一种途径. 可以对企业所有者进行培训，以防御种族攻击。商店可以：a）连接到比特币网络中足够大的随机样本节点，以及b）禁用传入连接。这些措施将防止欺诈者准确地识别付款交易并将其直接发送到商家节点. 在实践中，通常会由于缺乏匿名性而促使尝试双花。许多零售商公开将其钱包假名与自己的身份相关联。这为犯罪分子提供了与任何卖方的比特币节点相关的社交工程师信息的能力. 商家还需要了解已确认和未确认活动之间的区别，并能够使用区块浏览器检查付款状态。钱包的改进的用户界面设计可以在这种情况下提供帮助，方法是突出显示用户实际余额和规定余额之间的差异. 总之 研究表明，比特币的公共活动日志中的配置文件泄漏随着用户发起的交易数量的增加而增加。这是因为与其他人相比，那些可以映射到大量记录的人可以轻松地受到审查。有趣的是，以上内容可以作为内置的威慑力量，用于阻止联合犯罪团伙在信用卡空间中长期流行的大量协同攻击. 显然，针对比特币生态系统的反欺诈解决方案可能会遇到隐私问题. 但是，由于比特币的日益普及而导致的网络拥塞加剧，可能会导致平均确认时间迅速增加。加上不断发现新的威胁媒介，这使得系统化的欺诈缓解工作变得十分必要。. 参考  卡拉姆（G.O.）卡拉姆（G. O.）., & Capkun，S.（2012年）。以一个的价格购买两个比特币？比特币快速付款的双重支出攻击（第248号）。从…获得 http://eprint.iacr.org/2012/248. Podolanko，J.P.，Ming，J., & 赖特·M.·莱恩（未知）（2017）。对抗比特币快速付款交易的双花攻击。 （第7页）。从…获得 http://www.ieee-security.org/TC/SPW2017/ConPro/papers/podolanko-conpro17.pdf. Karame，G.O.，Androulaki，E.，Roeschlin，M.，Gervais，A.，Capkun，S.（2015年）。比特币行为不当：对双重支出和问责制的研究。 ACM Trans。 Inf。 Syst。安全。 18（1）。从…获得 https://www.researchgate.net/publication/279246556_Misbehavior_in_Bitcoin_A_Study_of_Double-Spending_and_Accountability

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